مانند بسیاری از چیزهای زندگی ، مدیریت سرمایه گذاری های خود با بزرگتر شدن پیچیده تر می شود. برای متخصصان جوان که تازه شروع به کار می کنند ، منطقی است که اصول اولیه نحوه مدیریت سرمایه گذاری های خود را بیاموزید و خودتان این کار را انجام دهید. بعداً در حرفه شما ، ثروت بیشتری برای محافظت و فرصت های درآمد بیشتر وجود دارد که منجر به برنامه ریزی پیچیدگی می شود. به درستی مدیریت سبد سرمایه گذاری شما و کل زندگی مالی می تواند در هر سنی وقت گیر باشد. قبل از تصمیم گیری برای مدیریت سرمایه گذاری های خود ، در مورد مؤلفه های یک استراتژی موفق مدیریت سرمایه گذاری بیشتر بدانید.
6 مؤلفه یک استراتژی موفق مدیریت سرمایه گذاری
1. مدیریت دارایی 101: مفاهیم سرمایه گذاری و اصطلاحات
قبل از تعیین تخصیص دارایی در حساب سرمایه گذاری خود ، باید تحقیقاتی در مورد اوراق بهادار و انواع حساب های سرمایه گذاری انجام دهید. وجوه متقابل با ETF چگونه متفاوت است؟صندوق هدف هدف و نسبت هزینه چیست؟درک مفاهیم اساسی سرمایه گذاری و اصطلاحات در این مرحله بسیار مهم است.
نحوه مدیریت سرمایه گذاری های خود نیز به این نوع حساب کاربری بستگی دارد. به طور گسترده ، دو نوع اصلی حساب سرمایه گذاری وجود دارد: بازنشستگی و عدم بازنشستگی.
حساب های بازنشستگی شامل 401 برنامه (k) ، IRAS و سایر حساب های معوق مالیاتی است. حساب های غیر بازنشستگی ، مانند حساب کارگزاری ، یک حساب سرمایه گذاری فردی است. مزایای مالیاتی وجود ندارد اما انعطاف پذیرترین روش برای سرمایه گذاری است.
هنگامی که با سکته های گسترده مدیریت دارایی راحت هستید ، بهتر است در مورد نحوه مدیریت پول خود تصمیمات آگاهانه بگیرید.
2. اهداف خود را تشریح کرده و تحمل ریسک را ترسیم کنید
همه اهداف شیوه زندگی دارند ، اما همه نمی توانند آنها را بیان کنند (یا توافق کنند). اهداف خود را از جمله جزئیات بودجه به دلار امروز در 3 سطل بنویسید: کوتاه مدت (کمتر از 5 سال) ، میان مدت (5-10 سال) و بلند مدت (10+ سال).
هدف این است که ترکیب سرمایه گذاری خود را با سطح راحتی ریسک سرمایه گذاری خود تراز کنید.
برای جلوگیری از نوسانات موجود در بورس ، وجوه را برای هرگونه اهداف کوتاه مدت به صورت نقدی در نظر بگیرید. اهداف میانه و بلند مدت را می توان با توجه به تحمل ریسک کلی شما ، چاشنی و سرمایه گذاری کرد. بیشتر ما سرمایه گذاران بلند مدت هستیم. حتی هنگام بازنشستگی ، هنوز 20 ، 30 سال یا بیشتر برای ادامه سرمایه گذاری در بورس سهام خواهید داشت.
توجه ویژه در مورد تحمل ریسک: بسیاری از سرمایه گذاران جدید وسوسه می شوند که سهام تکی خریداری کنند. نگهداری تنها سهام تعداد انگشت شماری از شرکت ها کاملاً مخاطره آمیز است، به ویژه زمانی که تصمیم برای انجام این کار بر اساس ترجیح خریدار برای یک شرکت، محصول یا خدمات باشد و نه لزوماً بر اساس شرایط فعلی بازار یا تحقیقات عمیق در مورد وضعیت مالی شرکت..
سهام انفرادی ذاتاً دارای ریسک بسیار بالاتری نسبت به صندوق های سرمایه گذاری گسترده یا ETF هستند. مگر اینکه حساب صرفاً یک حساب «بازی» باشد که در آن وجوه در نهایت مورد نیاز نیست، مدیریت ریسک سرمایه‌گذاری باید جزء مهمی در استراتژی تخصیص دارایی شما باشد.
3. استراتژی تخصیص دارایی
برای تنظیم تخصیص دارایی خود برای پرتفوی خود، باید میزان تحمل ریسک خود را در نظر بگیرید تا به ترکیب مناسبی از طبقات دارایی برای ایجاد یک سبد متنوع برسید. بسیاری از "قوانین سرانگشتی" وجود دارد که ممکن است تقسیم 70/30 بین حقوق صاحبان سهام و درآمد ثابت را برای افراد پیش بازنشستگی نشان دهد. ممکن است برای شما مناسب نباشد، اما آن را یک نقطه شروع در نظر بگیرید.
با استفاده از مشخصات ریسک خود، باید تصمیم بگیرید که چه درصدی از پرتفوی خود را به طبقات دارایی اصلی اختصاص دهید: حقوق صاحبان سهام (سهام)، درآمد ثابت (اوراق قرضه)، وجه نقد و املاک و مستغلات. به طور کلی، هرچه محافظه کارتر باشید، تخصیص به درآمد ثابت و پول نقد بیشتر می شود... تا یک نقطه.
هنگامی که تخصیص های اولیه خود را دارید (به عنوان مثال: 70٪ سهام، 22٪ اوراق قرضه، 7٪ املاک و مستغلات، 1٪ پول نقد)، گام بعدی این است که تخصیص خود را در این طبقات دارایی تعریف کنید. به عنوان مثال، در مورد سهام، سرمایه های مختلف بازار (کوچک، متوسط، بزرگ) و مناطق مختلف مانند سهام بین المللی در مقابل سهام داخلی را در نظر بگیرید.
ایجاد یک پورتفولیوی متنوع از طبقات و بخش‌های دارایی متعدد، فرآیندی زمان‌بر است، اما ضروری است زیرا بلوک‌های سازنده استراتژی مالی شما است.
برای گسترش کلیک کنید
4. انتخاب صندوق
مدیریت سرمایه گذاری های خود پس از تعیین تخصیص دارایی خود به پایان نمی رسد. اکنون باید تحقیق کنید و ETF ها، صندوق های سرمایه گذاری مشترک یا اوراق بهادار فردی را برای خرید انتخاب کنید. با توجه به گستردگی محصولات، این کار می تواند بسیار زمان بر باشد، بنابراین صبور باشید.
مورنینگ استار تحقیقاتی را در مورد اجزای مختلف یک اوراق بهادار ارائه می‌کند: رتبه‌بندی کلی، دوره تصدی، عملکرد، هزینه‌ها، ترکیب، هدف و غیره. عوامل زیادی وجود دارد که باید در نظر بگیرید، بنابراین باید تعیین کنید که چه معیارهایی را می خواهید اولویت بندی کنید. داده های مورنینگ استار می تواند ابزار بسیار مفیدی در انتخاب صندوق باشد، اما شما نباید سرمایه گذاری های خود را تنها بر اساس رتبه بندی آنها انتخاب کنید.
فرآیند انتخاب صندوق هم هنری است و هم علمی. این نیاز به معاوضه و توجه دقیق به جنبه های مختلف یک اوراق بهادار یا صندوق دارد. همانطور که در حال ارزیابی وجوه مختلف موجود برای تناسب با طبقات و بخش های دارایی مشخص شده در مرحله 3 هستید، همچنین در نظر بگیرید که آیا می خواهید از وجوه مدیریت فعال یا غیرفعال استفاده کنید.
علاوه بر بحث مستند در مورد هزینه های سرمایه گذاری و بازده پرتفوی تاریخی، تفاوت اساسی بین این دو فلسفه سرمایه گذاری وجود دارد.
هنگام انتخاب وجوه مورد نظر، دو نکته کلیدی وجود دارد که باید در نظر داشته باشید:
- ابتدا، وقتی با یک دلال-فروشنده مانند Vanguard، Fidelity، Schwab و غیره حساب باز می کنید، ممکن است تشویق شوید که از محصولات اختصاصی آنها استفاده کنید. چرا؟این یک منبع درآمد اصلی برای آنها است. ممکن است مشوق هایی مانند معاملات آزاد یا کارمزد کاهش یافته در اوراق بهادار آنها ارائه شود. این بدان معنا نیست که شما باید به طور خودکار از خانواده صندوق آنها دور بمانید، فقط عامل دیگری است که باید در زمانی که با یک مشاور مالی فقط کارمزد کار نمی کنید در نظر بگیرید.
- دومین نکته کلیدی که سرمایه گذاران باید به خاطر داشته باشند این است که به همه سرمایه گذاری ها دسترسی نخواهید داشت. برخی از اوراق بهادار یا خانواده های صندوق ممکن است نیاز به یک رابطه سازمانی از یک مشاور تایید شده داشته باشند. همچنین ممکن است به عنوان سرمایه‌گذار خرده‌فروشی، بیشتر برای وجوه پرداخت کنید.
کریستین مک کنا، CFP®، مدیر عامل Darrow Wealth Management، برای TheStreet:
5. سرمایه گذاری، تعادل مجدد، و مالیات
مدیریت سرمایه گذاری مداوم اغلب با متخصصان پرمشغله فراموش می شود. آن را تنظیم کنید و فراموش کنید که خوب به نظر می رسد، اما در عمل، پس انداز زندگی شما نیاز به توجه بیشتری دارد.
اگر در حال سرمایه گذاری نقدی در بازار هستید، می توانید معاملات خود را انجام دهید. با این حال، اگر استراتژی سرمایه‌گذاری را روی یک سبد موجود تغییر دهید، اگر دارایی‌ها در حساب کارگزاری مشمول مالیات نگهداری شوند، ممکن است عواقب مالیاتی به همراه داشته باشد. اگر حساب سود زیادی داشته باشد، ممکن است بخواهید تخصیص دارایی را طی دو سال مالیاتی تغییر دهید.
سایر عواملی که باید هنگام اجرای استراتژی سرمایه گذاری در نظر گرفت: مکان دارایی و سطح پورتفولیو در مقابل تخصیص دارایی مبتنی بر حساب.
به طور مداوم ، شما باید به طور دوره ای حساب یا نمونه کارها خود را مجدداً تعادل دهید. تعادل مجدد ضروری است زیرا با گذشت زمان ، با افزایش دارایی های شما در بازار ، ترکیب نمونه کارها در نظر گرفته شده با گذشت زمان تغییر می کند و ممکن است شما بسیار متفاوت از آنچه در نظر گرفته اید سرمایه گذاری کنید. از آنجا که سهام تمایل به نوسان سریعتر از اوراق قرضه دارد ، اگر به مرور زمان نامتوازن بماند ، می تواند 90/10 شود ، که شما را در معرض خطر بسیار بیشتری قرار می دهد و تنوع بسیار کمتری دارد.
در سطح بالایی ، تعادل مجدد فرایند فروش بخشی از اوراق بهادار در یک کلاس دارایی یا بخش است که دستاوردهای بیشتری را تجربه کرده است ، و درآمد مجدد در سایر کلاسهای دارایی نمونه کارها را که ممکن است به خوبی انجام نداده باشد ، سرمایه گذاری مجدد کنید. ممکن است ضد شهودی به نظر برسد ، اما تعادل در نمونه کارها شما چگونه می توانید تخصیص دارایی مورد نظر خود را با گذشت زمان حفظ کنید. تعادل مجدد ممکن است عواقب مالیاتی در یک حساب کارگزاری داشته باشد ، اگرچه ممکن است ضرر و زیان داشته باشید تا بخشی از سود خود را جبران کنید.
6. قرار دادن همه اینها در یک استراتژی مالی
یادگیری نحوه مدیریت سرمایه گذاری خود فقط یک قطعه از معما است. چسبیدن به استراتژی در طولانی مدت ، به ویژه در هنگام رکود بازار ، سخت است.
یکی از دلایل همکاری با یک مشاور ثروت ، کمک به تهیه یک برنامه مالی برای پیوند دادن کل زندگی مالی شما است. این موضوعات ممکن است شامل برنامه ریزی کالج ، استراتژی های گزینه های سهام و RSU ، استراتژی های درآمد بازنشستگی کارآمد مالیات ، پوشش بیمه ، برنامه ریزی املاک و اعتماد ، املاک و مستغلات ، کمک های خیرخواهانه و غیره باشد.
اگرچه برای افراد امکان پذیر است که این چیزها را به تنهایی مدیریت کنند ، در صورت عدم توجه به چیزی ، هزینه بالایی وجود دارد. بسیاری از مشتریان ما آنقدر در محل کار و خانه مشغول هستند که به سادگی وقت و تمایل به مدیریت این جنبه از زندگی خود ندارند.
اگر در مورد مدیریت سرمایه گذاری های خود شک دارید ، در مورد برنامه مدیریت ثروت ما و اینکه چگونه می توانیم به شما کمک کنیم ، اطلاعات بیشتری کسب کنید. مدیریت ثروت Darrow یک شرکت مدیریت ثروت تنها با دفاتر در منطقه بوستون ، MA و همکاری با افراد و خانواده ها در سراسر کشور است.
